Etikett: Fond

Fondvärldens skräckkabinett – Sveriges sämsta fonder

horrorIdag är jag glad. Varför det? Den 25 februari publicerade SvD Näringsliv en analys som hette – ”Fondvärldens skräckkabinett”. I denna artikel presenterar man några av Sveriges sämsta fonder i olika kategorier. Av en ”slump” är dessa fonder också de absolut största kassakorna till de utgivande bankerna. Att en av Sveriges största dagstidningar tar upp detta ämne gör mig glad. Det är dags att privatinvesterare får reda på sanningen.

Jag har plockat ut några citat från artikeln. Länk till artikeln finns längst ner i inlägget.

Citat 1 – ”Nordeas Sverigefond är en annan högprofilprodukt när det gäller usel valuta för pengarna. Fonden har visserligen lyckats slå sitt jämförelseindex två gånger under de senaste tio åren (tro det eller ej, men det är ett bra facit i de här sammanhangen) men båda gångerna endast marginellt.”

Citat 2 – ”Men det som för spararen är en dyr och medioker produkt är för banken en succé – Världenfonden är nämligen SEB Fonders stora kassako.”

Joel Dahlberg som skrivit artikeln skriver också ”med andra ord – spararna betalar för att förlora avkastning”. Som alternativ till dessa pengaförstörare lyfter han fram billigare fondalternativ samt indexfonder. Jag vill slå ett slag för ETF:er eller på svenska börshandlade fonder. Vill du ha en billig och transparent produkt finns det inget bättre alternativ än ETF:er, enligt min mening. Det är dags att du tar över kontrollen över ditt sparande och slutar betala höga avgifter för urusel förvaltning. Tänker du på samma sätt gällande ditt sparande som du gör när du köper en ny tv eller mat på ICA? Fullt pris för en rutten tomat? Skulle inte tro det….

 

Indienfonder vs Indien ETFer vem vinner?

Indienfonder vs Indien ETFer vem vinner? På senare tid har det skrivits en hel del om förvaltning utan värde. Som ett led i denna debatt har jag valt att göra en jämförelse mellan traditionella indienfonder och Indien-ETF:er sett utifrån avkastning i år (en ganska kort period jag vet…). Varför har jag valt Indien?

Indien är en av de bästa länderna i år sett utifrån ett avkastningsperspektiv. Frågan är nu om det är de traditionella aktiefonderna eller ETF:erna som utvecklats bäst. I min jämförelse har jag tagit med tillgängliga Indien-ETF:er i Sverige, Tyskland och USA och de bästa fonderna enligt Morningstar. All avkastning är omräknad till svenska kronor. För att ta med risk i analysen har vi även lagt med standardavvikelsen (3 år). De traditionella fonderna är utmärkta med ”Fond” inom parantes efter fondnamnet. Jag har tyvärr inte tillgång till AuM för fonder i dagsläget så dessa blir per automatik noll.

När det gäller de ”svenska” indienfonderna ser det väldigt dystert ut. Av de tillgängliga fonderna från Nordea, Carnegie, Handelsbanken och Simplicity är det Handelsbanken Indienfond som lyckats bäst med en avkastning i år på 20,80 procent. Dett kan jämföras med indiska aktieindexen MSCI India index, S&P Nifty eller India SENSEX som gått upp med 21,10, 20,85 respektive 19,61 procent under samma period.

När man inkluderar de utländska fondalternativen är det HSBC GIF Indian Equity som lyckats absolut bäst, enligt Morningstar, med en uppgång på 28,4 procent i år. Detta ger en fjärdeplats i totalrankingen. Den bästa Indien-ETF:en har gått upp med nästan 39 procent i år. De traditionella fonderna dominerar i botten. För den kompletta listan, se tabell nedan.

[table id=224 /]

 

Källa: Factset 3 februari 2012

 

De är sämst på fondförvaltning

De är sämst på fondförvaltning

Enligt en undersökning beställd av SVT har Morningstar kommit fram till följande slutsatser gällande de svenska storbankernas fondförvaltning.

Slutresultat (1 är bäst, 100 sämst):

• Handelsbanken: 49, bättre än Europasnittet.

• Swedbank: 50, som snittet.

• SEB: 54, sämre än snittet.

• Nordea: 67, sämre än snittet

Nordeas Spektrafond har ett förvaltat kapital på cirka 4,2 miljarder. Enligt SVTs egen granskning har denna fond gått upp med 2% på 10 år ”bara” 30% sämre än sitt jämförelseindex. Fonden klassas som en globalfond med fokus på Sverige. För denna briljanta förvaltning tar Nordea i dagsläget ut en förvaltningsavgift på 1,52% per år.

För vår del tycker vi att statistik som denna är underbar då fler och fler privatinvesterare får upp ögonen för bankernas urusla förvaltning. Varför? Jo, detta talar för att passiv förvaltning genom ETF:er/börshandlade fonder kommer ta över allt mer. Varför skulle någon köpa denna aktivt förvaltade skräpfond när du kan köpa en passivt förvaltad Sverige ETF till en förvaltningsavgift på 0,2-0,3% per år eller en global ETF till en kostnad om 0,22-0,45% per år? Problemet är att vi svenskar inte är kända för att byta fonder speciellt ofta. Någon gång måste gränsen vara nådd även för soffliggarna.